Bancile comerciale si Trezoreria au fost pana nu demult cea mai comoda modalitate de protectie a economiilor persoanelor fizice impotriva erodarii de catre inflatie, dar si o importanta sursa de profit. Odata cu diminuarea ratelor dobanzilor la depozite de economii, populatia, dar si agentii economici trebuie sa se reorienteze.
De cateva luni bune, procesul de economisire, masurat lunar de Banca Nationala a Romaniei (BNR), inregistreaza o tendinta ingrijoratoare, inscriindu-se pe un trend descendent destul de pronuntat. Daca romanii preferau de ceva vreme sa isi pastreze agoniseala la ciorap, pacaliti de o inflatie ale carei efecte nu mai par sa-i sperie, firmele au urmat un trend contrar. Depozitele in lei sau conturi curente ale agentilor economici la bancile comerciale sunt in crestere, dupa cum arata raportul trimestrial publicat de BNR.
Motivele pentru care cele doua categorii de deponenti au reactii diametral opuse sunt destul de simple. Persoanele fizice care vad ca la cele cateva milioane de lei vechi, odata depuse la banca, nu se mai adauga lunar decat cateva zeci de mii, iar Codul fiscal intentioneaza sa le ia impozit si pe aceia, prefera ori sa-i arunce in consum (pe bunuri de folosinta indelungata, de regula), ori sa-i tina acasa. Analizand tabelul statistic al dobanzilor practicate de bancile comerciale, pentru persoane fizice, la depozite pe un an, putem vedea insa ca amatorii pot face inca profit. Unul minor, e adevarat, dar adecvat pentru persoanele care nu agreeaza riscul. Dupa o usoara crestere la inceputul acestui an, dobanzile la depozite s-au stabilizat. In cazul depozitelor in lei, castigul real ar putea fi de aproximativ un procent, in conditiile in care inflatia, potrivit recentei prognoze BNR, va fi la sfarsitul anului de 6,8%.
Banci mici, dobanzi ridicate
Potrivit raportului asupra inflatiei din mai, publicat de BNR, in perioada decembrie 2005 – februarie 2006, randamentul mediu al depozitelor bancare a inregistrat o crestere de 0,9%, insa tendinta nu a mai continuat si in lunile urmatoare.
In prezent, cele mai bune dobanzi la depozitele la termen in lei sunt oferite de banci comerciale de mai mici dimensiuni (si cote de piata sub un procent), cum ar fi, Finansbank, Banca Romaneasca si Libra Bank – in jurul a opt procente.
Depozitele constituite pe perioade mai scurte au, de regula, dobanzi mai reduse cu aproape un punct procentual. Un fapt este insa de remarcat: pentru aceleasi scadente, dobanzile fixe tind sa fie superioare celor variabile, ceea ce presupune o anticipare a faptului ca randamentele la lei se vor majora pe termen scurt.
Ca si in a doua parte a anului trecut se observa ca bancile mici incearca sa castige cat mai multi clienti, oferind dobanzi atractive, in timp ce bancile mari practica dobanzi pasive sub nivelul inflatiei. Astfel, dobanzile unor banci precum Finansbank, ProCredit, Libra Bank, Romexterra sau Eurom Bank sunt mai atractive decat cele de la BCR, BRD sau Raiffeisen.
Aceasta nu presupune faptul ca marile banci comerciale ignora persoanele fizice. Explicatia este mult mai simpla, ea venind practic din menirea fiecarei institutii financiare de acest gen, din piata. Orice banca strange bani de la deponenti pentru a-i imprumuta altor persoane fizice sau juridice, la dobanzi mai mari, care sa incumbe chetuielile si profitul. Cum bancile mari au posibilitatea sa se imprumute pe piete externe cu costuri mult mai mici, ele vor oferi si pe piata interna bonificatii la depozite proportionale.
Efectul CEC
Multi ani, Casa de Economii si Consemnatiuni (CEC) a fost vazuta drept principala institutie care colecta economiile persoanelor fizice. Chiar daca dobanzile oferite de aceasta erau mai mici, exista garantia statului asupra valorii totale a depozitelor (fata de cazul celorlalte banci comerciale, unde garantia este plafonata). Totusi, caderea drastica a dobanzilor la CEC, corelata cu alti doi factori importanti, slaba orientare catre noile conditii de piata (management defectuos) si implicarea intr-un scandal cu FNI, a alungat deponentii, iar banci mari si sigure cum sunt BCR si BRD i-au atras aproape instantaneu. Cu o noua conducere si strategie noua, in vederea privatizarii, CEC incearca, si pe alocuri reuseste, sa-si revina. In ultimele luni, CEC a crescut dobanzile la depozitele la termen in lei, intrand in lupta pentru atragerea economiilor.
Informațiile transmise pe www.curentul.info sunt protejate de dispozițiile legale incidente și pot fi preluate doar în limita a 500 de caractere, urmate de link activ la articol.
Sunt interzise copierea, reproducerea, recompilarea, modificarea precum și orice modalitate de exploatare a conținutului publicat pe www.curentul.info
